Криптовалюта Flamingo (FLM) представляет собой внутренний управленческий актив протокола, функционирующего на блокчейне NEO, и получить его можно в форме поощрения за такие действия, как блокировка кроссчейн-инструментов, наполнение пулов ликвидности, чеканка синтетического стейблкоина FUSD и размещение FUSD для извлечения процентов в маржинальной торговле. Владельцы FLM наделены правом решающего голоса при корректировке параметров протокола, настройке объёмов выпуска свежих токенов и урегулировании прочих управленческих задач.
Flamingo Finance являет собой «полнофункциональный» DeFi-протокол, развёрнутый в среде NEO, и если присмотреться, он напоминает сплав наиболее удачных DeFi-решений, изначально увидевших свет на просторах Ethereum. С помощью кроссчейн-инструмента PolyNetwork платформа стягивает ликвидность из других крупных сетей, колоссально расширяя поле собственных возможностей.
Предлагая пользователям исчерпывающий спектр услуг, Flamingo закрывает болевые точки как внутреннего, так и внешнего взаимодействия в границах единой площадки, благодаря чему резиденты её экосистемы обретают доступ к широчайшему ассортименту активов, а контакт с миром децентрализованных финансов делается куда более простым и целостным.
Особенности платформы Flamingo Finance
Flamingo Finance нацелена уместить всё, что может потребоваться участнику DeFi, внутри одного комплексного предложения, а поскольку проект выстроен на блокчейне NEO, это позволяет ему избегать заоблачных комиссий и перегрузок, преследующих сеть Ethereum.
Давайте разберём базовые компоненты платформы Flamingo, которые становятся доступны после подключения через Web3-кошельки Metamask, Ontology Wallet или Neo Wallet, а в ряде случаев — исключительно через Neo Wallet, в зависимости от конкретного сервиса.
Flamincome — один из краеугольных инструментов, питающих все остальные модули, и по сути это катализатор доходности внутри сети Ethereum, позволяющий пользователям извлекать профит одновременно и на блокчейне Ethereum, и на блокчейне Neo.
Переслав свои токены ERC-20 в Flamincome, пользователи не только генерируют прибыль, но и получают возможность задействовать привязанные активы из DeFi-мира Ethereum (Flamincome) для того, чтобы влиться в DeFi-экосистему Neo (Flamingo) и заполучить награду в токенах FLM, причём на этапе запуска Flamincome уже работает с такими активами, как WBTC, wETH и USDT, а подключение UNI-V2 значится в ближайших планах.
Wrapper функционирует как кроссчейн-мост, обеспечивающий перемещение активов между изолированными блокчейнами, и его механика перекликается с такими известными DeFi-проектами, как Synthetix и Ren, поскольку она открывает пользователям Flamingo дорогу к выпуску всевозможных «n-токенов», завязанных на различные активы, а пул поддерживаемых токенов охватывает блокчейны на базе Neo, Ontology, Ethereum и Cosmos, включая Kava и Terra, с прицелом на будущую поддержку сети Bitcoin.
Владельцы токенов NEO, ONTd (ONT на Wing Finance), а также nWBTC, nwETH, nUSDT и прочих инструментов из Flamincome способны превращать их в токены формата NEP-5 (pnwETH, pONTd, nNEO, pnWBTC, pnUSDT и так далее), чтобы затем при необходимости выкупить обратно, и каталог доступных токенов будет лишь пополняться по ходу развития проекта.
Swap — это модуль AMM (автоматизированного маркет-мейкинга) от Flamingo, который насыщает ликвидностью активы, задействованные в Wrapper, а также FLM и прочие токены на блокчейне NEP-5, опираясь на модель Constant Product Market Maker (CPMM), ту же самую, что лежит в фундаменте Uniswap и большинства иных AMM-систем, и эта модель за счёт вшитых функций автономно выставляет уровень цен для двух токенов исходя из наличествующей ликвидности каждого из них.
В Swap пользователям даётся шанс либо обменивать монеты из белого списка на раннем этапе, либо получать доход путём внесения ликвидности в конкретные пулы, причём депозиты участников структурированы так, чтобы гарантировать симметричную ликвидность по обе стороны торговой пары.
Vault воспроизводит логику yVault из yEarn Finance, и через него резиденты Flamingo обретают способность эмитировать стейблкоин FUSD, жёстко привязанный к доллару США, причём эмитенты FUSD поощряются токенами FLM соразмерно выпущенному объёму.
Торговая площадка Perp — это деривативная платформа, позволяющая трейдерам оперировать собственными токенами NEP-5, название которой образовано от слова perpetual и архитектура которой заточена под бессрочные контракты, где автоматический маркет-мейкинг обслуживает бессрочную биржу контрактов с широчайшей номенклатурой активов, предоставляя кредитное плечо до 10X как для длинных, так и для коротких позиций.
DAO — децентрализованная надстройка управления, через которую держатели FLM получают возможность голосовать за обновления протокола и иные управленческие операции.
В стратегической перспективе бразды правления Flamingo целиком перетекут к сообществу в обличье Flamingo Improvement Proposal (предложений по доработке Flamingo) и Flamingo Configuration Change Proposal (предложений по перенастройке Flamingo), и через DAO владельцы FLM смогут влиять на такие судьбоносные материи, как токеномика, конфигурация параметров и доработка/пересмотр функционала, а участники голосований будут вознаграждаться токенами FLM за свой вклад в управление.
Принцип работы платформы
Пул ликвидности формируется парой токенов формата NEP-5, и пользователи вольны как создать свежий пул для депонирования двух видов токенов NEP-5, так и обратиться к уже функционирующему, разместив в нём эквивалентную по фиатной стоимости ликвидность с обеих сторон торговой пары, а вознаграждение в LP-токенах будет распределяться сообразно этому вкладу.
LP-токены наделяют поставщиков ликвидности правом выкупить активы в любой момент и попутно извлекать пассивную прибыль из комиссионных отчислений, прямо пропорциональных их персональной доле в пуле, причём в системе Flamingo все 100% торговых сборов перераспределяются между поставщиками ликвидности, а в момент изъятия ликвидности токены подлежат сожжению.
Протокол укомплектован торговым маршрутизатором — это подразумевает, что если пользователь вознамерился приобрести либо продать токен внутри пула, но ликвидности недостаёт или такой пул вовсе не предусмотрен, маршрутизатор в автоматическом режиме прокладывает наилучший торговый путь для успешного завершения операции.
Подобная модель не предполагает использования традиционных ордеров, а вместо этого обе стороны операции наполняются из внутренних резервуаров ликвидности, и изначально торговая комиссия будет зафиксирована на уровне 0,3%.
Vault — это унифицированный диспетчер активов, вбирающий в себя две ключевые функции:
- Стейкинг токенов NEP-5, прошедших отбор в белый список.
- Эмиссия стейблкоина FUSD. Держатели токенов ликвидности могут предоставить залог для получения FUSD, а при его возврате FUSD сжигается, и залоговое обеспечение размораживается.
Дополнительным бонусом пользователям начисляются токены FLM соразмерно объёму «отчеканенных» FUSD, однако истребовать заработанный FLM можно лишь в том случае, когда фактический коэффициент обеспечения держателя превышает предписанный уровень залога.
Perp — построенная на AMM-фундаменте биржа бессрочных контрактов с возможностью задействования почти неограниченного набора базовых активов и условно бездонной ликвидностью, где, как и в случае со Swap, трейдеры могут применять модель CPMM, а кредитное плечо достигает 10х как для лонгов, так и для шортов.
Трейдеры, задействующие FUSD в роли маржи, становятся получателями FLM, а для поддержания цены контракта в релевантном состоянии внедрён механизм ставки финансирования, при этом цены транслируются через собственный оракульный контракт Flamingo.
Токен FLM
Как гласит техническая документация, в обороте будет пребывать 150 000 000 FLM, однако запас этот не исчерпывающий, и пользователи способны фармить данные токены на каждой стадии развёртывания Flamingo, принимая участие в многообразных сетевых активностях.
Последняя кампания, окрещённая Mint Rush, ознаменовала старт первой волны Flamingo, и её главной миссией было сподвигнуть держателей ERC-20-токенов влить ликвидность в протокол через мост, соединяющий разнородные активы Ethereum и Flamingo — инструмент, носящий название Flamingcome.
Владельцы активов могут размещать их в этом инструменте, чтобы генерировать привлекательные APY, получать n-токены для последующего взаимодействия внутри Flamingo, а также зарабатывать непосредственно токены FLM, причём механика Flamincome допускает дальнейшие итерации и после сворачивания события Mint Rush, а пошаговая разборка транзакции сделает этот механизм куда прозрачнее.
У держателей токенов ERC-20, скажем USDC, во Flamincome открыты два пути извлечения выгоды из своих активов, и первый лежит через функцию «Optimizer», трансформирующую USDC в приносящий проценты «f-токен» под названием fUSDC, после чего эти f-токены могут быть направлены во второй модуль — «Normalizer», где они как раз и превращаются в n-токены, которые затем пригодны для использования в экосистеме Flamingo.
Что до ценовой динамики токена, то она во многом перекликается с типичными механизмами раздачи доходности: FLM дебютировал на рынке у отметки 1,59 доллара, но с тех пор просел до нынешних 0,34 доллара за штуку.
В соответствии с дорожной картой команды впереди ещё несколько этапов, потенциально способных сказаться на цене, а именно — запуск маржинальной торговли и DAO, и токен уже прописался на ведущих централизованных площадках, таких как Binance и OKX, которые также разместили Flamingo и его токен FLM на собственных платформах для фарминга ликвидности.
Перспективы криптовалюты Flamingo Finance
Запуск Flamingo Finance увенчался громким успехом и стянул внимание массы инвесторов, а взлёт его известности разворачивается синхронно с бумом других DeFi-протоколов и сетей, львиная доля которых базируется на Ethereum, однако альтернативная площадка в лице NEO способна отчасти разгрузить эфирную цепочку и попутно распахнуть перед пользователями новые горизонты.
Популярные DEX, взявшие на вооружение модель AMM, как правило, недоиспользуют капитал провайдеров ликвидности, тогда как Flamingo обеспечивает повышенную капитальную эффективность через кластеризацию обособленных элементов, таких как пул ликвидности (LP) и пул обеспечения.
Поставщики ликвидности в Swap получают возможность размещать LP-токены в Vault, попутно эмитируя FUSD, и при таком построении отдача от капитала возрастает двукратно, более того, сами поставщики в свою очередь вольны использовать синтетический стейблкоин FUSD как залог для работы с бессрочными контрактами на Perp, что в итоге дарит Фламинго невиданно производительное применение капитала и ликвидность на фоне изолированных друг от друга DeFi-протоколов.
Следует держать в уме, что до момента перехвата управления DAO команда Flamingo будет разруливать управленческие вопросы посредством механизма подтверждения полномочий (POA), но как только DAO вступит в права, запустившая Flamingo команда устранится от контроля над эмиссией FLM, предложив взамен выверенный, устойчивый план работы на рассмотрение сообщества, причём участники, голосующие за управленческие инициативы Flamingo, станут получать 10% вновь выпускаемых FLM.
